险企大军又添新丁。近日,国民养老保险股份公司发布《关于拟设立国民养老保险股份有限公司有关情况的信息披露公告》(下称《公告》)显示,包括工农中建交邮储等六大行在内的17家金融机构参与发起,注册资本达111.5亿元。有分析指出,国民养老保险公司的设立将提升养老第三支柱的产品和渠道供给,满足客户多样化的养老保障需求。
商业养老险在保障体系占比少
一直以来,基础社保、企业年金、商业保险被视作养老体系的三大支柱,就我国情况而言,基础社保覆盖率较高。2020年末,城镇职工和城乡居民基本养老保险人数合计已达9.99亿人,但企业年金、商业养老保险才刚刚起步。数据显示,2018年我国养老产业市场规模达6.57万亿元,预计2022年可达10.29万亿元。但从商业养老险在中国养老保障体系中的占比看,仅有5%左右。保险业一直积极谋求在第三支柱养老保障发展方面有所作为。
2018年,税延养老险的试点曾给业界人士带来巨大想象空间。然而受制于试点范围小、税优力度小、运营体验不佳等因素,税延养老险并没有出现预想中的爆发,甚至后续没有进一步扩大试点范围。2021年5月,银保监会发布《关于开展专属商业养老保险试点的通知》,同时配发《专属商业养老保险业务方案》,决定从2021年6月1日起,在浙江省(含宁波市)和重庆市开展专属商业养老保险试点,试点期限暂定一年。中国人寿、人保寿险等6家保险公司参与试点,这是商业保险公司对“第三支柱”的商业养老保险进一步突破。
“目前做养老险的公司都处于摸索阶段。此次拟设立的国民养老保险公司就是要加强第三支柱发展,丰富个人养老产品供给。”业内人士分析指出,目前以寿险公司为主体的保险业参与第三支柱的效果并不理想。个人税收递延养老保险试点效果远不及预期,今年在六大保险公司启动试点的专属养老保险,发展进程上也有积极性不足的问题,很难作为寿险公司主推业务,更难说在几年内做大。
助力养老第三支柱方案落地
根据《公告》,国民养老保险公司由10家银行理财子公司、2家券商、1家保险、3家政府投资平台和1家投资机构共同设立,其业务范围包括商业养老计划管理业务、受托管理委托人委托的以养老保障为目的的人民币、外币资金、团体养老保险及年金业务、个人养老保险及年金业务、短期健康保险业务、意外伤害保险业务、团体长期健康保险业务、个人长期健康保险业务等。
“国民养老保险公司的设立将提升养老第三支柱的产品和渠道供给,满足客户多样化的养老保障需求。”国君非银研报指出,国民养老保险公司的设立将助力养老第三支柱方案落地,预计将给金融行业带来增量保费贡献,大型险企得益于养老保险+养老社区的一站式养老方案提供预计将获得差异化竞争优势。
也有养老金人士认为,从股东构成看,国民养老大概是个平台,引流第三支柱的C端客群,但因为国民养老的股权结构相对分散且均等化,没有哪家银行控股,银行理财子公司更像是财务投资,因此银行是否有动力贡献渠道、效果如何,还有待观察。(刘威魁)
